@_map_universe_2026-08-18 の米国投機筋ポジション（CFTC TFF）
2026-08-18（火曜）時点の米国株指数先物3契約のカテゴリ別ポジションと前週差です。公表は2026-08-21（金曜、米国東部時間）。
2026-08-18 時点のポジション概況
公表
- S&P 500 Lev. Funds 前週差
- -2,930枚
- ネット -289,435枚
（構造調整後 +111,037枚） - NASDAQ-100 Lev. Funds 前週差
- +29,018枚
- ネット -67,709枚
（構造調整後 -30,357枚） - CME日経225（円建て） Lev. Funds 前週差
- -1,458枚
- ネット -437枚
（構造調整後 -3,782枚）
出典: CFTC Traders in Financial Futures（TFF・Futures Only）（2026-08-18 時点）
CFTCが週次で公表するTFFレポートから、米国株指数先物3契約のカテゴリ別建玉と前週差を集計しています。E-mini S&P 500等のLeveraged Fundsのショートにはベーシス取引由来の構造的な売り建てが含まれるため、ネット水準ではなく前週差を主な観測対象としています。あわせて、水準に居座る構造的ショートを機械的に除いた参考値として、構造調整後ネット（Leveraged Fundsネットの直近52週平均からの乖離）を掲載します。機械的調整であり推奨・助言ではありません。
S&P 500
契約S&P 500 Consolidated
上段はS&P 500指数の週足ローソク、中段はLeveraged Fundsのネットポジション水準（赤=買い越し・緑=売り越し）とAsset Managerのネット（グレー線）、下段は構造調整後ネット（Leveraged Fundsネットの直近52週平均からの乖離）。点線はクアドルプルウィッチング（限月交代）の週です。
| カテゴリ（CFTC定義） | 買い建て（枚） | 売り建て（枚） | ネット（枚） | ネット前週差（枚） | 構造調整後ネット（枚）※52週平均乖離 |
|---|---|---|---|---|---|
| Dealer（ディーラー・仲介業者） | 220,311 | 993,943 | -773,632 | -3,170 | — |
| Asset Manager（資産運用機関） | 1,167,721 | 205,018 | +962,703 | +12,435 | — |
| Leveraged Funds（ヘッジファンド等） | 162,166 | 451,601 | -289,435 | -2,930 | +111,037 |
| Other Reportables（その他大口） | 54,755 | 73,498 | -18,743 | +820 | — |
| Nonreportable（小口） | 277,032 | 157,924 | +119,108 | -7,154 | — |
建玉合計（Open Interest） 2,099,170枚 前週差 -47,608枚
出典: CFTC Traders in Financial Futures（TFF・Futures Only）（レポート日 2026-08-18・公表 2026-08-21）
NASDAQ-100
契約NASDAQ-100 Consolidated
上段はNASDAQ-100指数の週足ローソク、中段はLeveraged Fundsのネットポジション水準（赤=買い越し・緑=売り越し）とAsset Managerのネット（グレー線）、下段は構造調整後ネット（Leveraged Fundsネットの直近52週平均からの乖離）。点線はクアドルプルウィッチング（限月交代）の週です。
| カテゴリ（CFTC定義） | 買い建て（枚） | 売り建て（枚） | ネット（枚） | ネット前週差（枚） | 構造調整後ネット（枚）※52週平均乖離 |
|---|---|---|---|---|---|
| Dealer（ディーラー・仲介業者） | 67,042 | 92,125 | -25,083 | -38,562 | — |
| Asset Manager（資産運用機関） | 106,790 | 37,764 | +69,026 | +6,437 | — |
| Leveraged Funds（ヘッジファンド等） | 40,706 | 108,415 | -67,709 | +29,018 | -30,357 |
| Other Reportables（その他大口） | 15,529 | 9,808 | +5,721 | +3,036 | — |
| Nonreportable（小口） | 53,833 | 35,789 | +18,044 | +70 | — |
建玉合計（Open Interest） 318,247枚 前週差 +15,907枚
出典: CFTC Traders in Financial Futures（TFF・Futures Only）（レポート日 2026-08-18・公表 2026-08-21）
CME日経225（円建て）
契約NIKKEI STOCK AVERAGE YEN DENOM
上段は日経平均株価の週足ローソク、中段はLeveraged Fundsのネットポジション水準（赤=買い越し・緑=売り越し）とAsset Managerのネット（グレー線）、下段は構造調整後ネット（Leveraged Fundsネットの直近52週平均からの乖離）。点線はクアドルプルウィッチング（限月交代）の週です。
| カテゴリ（CFTC定義） | 買い建て（枚） | 売り建て（枚） | ネット（枚） | ネット前週差（枚） | 構造調整後ネット（枚）※52週平均乖離 |
|---|---|---|---|---|---|
| Dealer（ディーラー・仲介業者） | 11,103 | 8,853 | +2,250 | +633 | — |
| Asset Manager（資産運用機関） | 7,516 | 448 | +7,068 | +517 | — |
| Leveraged Funds（ヘッジファンド等） | 5,107 | 5,544 | -437 | -1,458 | -3,782 |
| Other Reportables（その他大口） | 213 | 0 | +213 | +213 | — |
| Nonreportable（小口） | 6,118 | 15,212 | -9,094 | +95 | — |
建玉合計（Open Interest） 31,049枚 前週差 +2,186枚
出典: CFTC Traders in Financial Futures（TFF・Futures Only）（レポート日 2026-08-18・公表 2026-08-21）
サマリーデータ（JSON）
このレポート週の3契約×全カテゴリの集計データは /data/us/20260818.json からダウンロードできます。
データの注記
- CFTCのTFFレポートは火曜日時点の建玉を金曜日（米国東部時間。日本時間では土曜早朝）に公表します。掲載データには約3日のラグがあります。
- Leveraged Funds・Asset Manager等の区分はCFTCの定義に基づくカテゴリであり、日本語の「投機筋」はLeveraged Fundsを指す通称です。
- E-mini S&P 500等のLeveraged Fundsのショートには、現物と先物の価格差を利用するベーシス取引由来の構造的な売り建てが含まれます。ネットポジションの水準だけでは投機筋の強気・弱気を判断できないため、当サイトは前週差を主な観測対象としています。
- 構造調整後ネットは、Leveraged Fundsネットポジションの直近52週平均からの乖離です。ベーシス取引由来の構造的ショートの影響を機械的に除くための参考値であり、推奨・助言ではありません。
- カテゴリはTFF（Traders in Financial Futures）レポートの区分（Dealer / Asset Manager / Leveraged Funds / Other Reportables / Nonreportable）です。spread（両建て）はネットの計算に含みません。